تجارة السي اف دي

من السهل أن نفهم سبب وصف عقود الفرق (سي أف دي) بواحدة من ادوات التداول الاسرع انتشارا في العالم. بالأساليب التجارية الأكثر أنتشاراً في العالم عقود الفرق (وتسمى أيضاً بالمقايضات أو الموجات) تسير على ما يرام مع معظم تكتيكات التداول وكذلك مع خطتك الخاصة في التداول.وخلال قرائتك لهذا الكُتيّب، ستجد أنّ عقود الفرق يمكن ان تقدم للتجار النشطين فوائد هامة مقارنةً مع ادوات التداول الاخرى.

ما هو السي اف دي

يمكن تعريف عقد الفرق (سي أف دي) بالإتفاق بين التاجر المفوَّض والمتداول لمقايضة الفرق القائم بين سعر الإفتتاح وسعر الإغلاق لأداة مالية معيّنة. التاجر كما المتداول يتضارب على الاداة المالية، مثل حصة الاسهم، زوج العملات، مؤشر الاسهم، أو غيرها من أدوات التداول، على ما اذا كان السعر سوف يرتفع او ينخفض. وعلى عكس أدوات التداول الكلاسيكية ، فلا التاجر ولا المتداول يملك الأداة المالية بل يملكان فقط عقد المضاربة. وبناء على ذلك يمكن للمتداولين تجنب الواجبات المشتركة والقيود المرتبطة بمعظم المنتجات المالية.

تاريخ موجز لعقد الفرق

هذا المستوى من الملكية، والمرونة التي تأتي معها، هما من الأسباب المنطقية وراء بدء الشركات المالية تقديم العقود مقابل الفروقات في بداية الثمانينات. في البداية، تم طرح العقود مقابل الفروقات فقط للشركات الكبيرة ولكن بحلول اوائل التسعينات، أصبحت هذه العقود مرغوبة بشكل كبير من قبل تجار صناديق التحوط الذين يريدون الإستفادة من تقلبات أسعار السوق. ومع حلول اواخر التسعينات، أصبحت عقود السي أف دي متاحة في المملكة المتحدة. وعلى مدى السنوات القليلة الماضية، انتشرت عقود السي أف دي أكثر، ليس فقط في المملكة المتحدة، بل أيضا في أستراليا وهونغ كونغ وسنغافورة ونيوزيلندا وجنوب أفريقيا، وغيرها من البلدان في جميع أنحاء أوروبا.

فوائد تجارة السي اف دي

ما الذي يجعل السي أف دي عصرية الى هذا الحد؟ فضلا عن كونها متاحة على نطاق واسع وخالية من الكثير من القيود المعتادة المرتبطة بمعظم الأدوات المالية، تتمتع السي أف دي أيضا بمجموعة متنوعة من المزايا الجاذبة للتجار.

تاجر أكثر مع تكاليف أقل: السي أف دي تقدّمْ تاثير إضافي عبرتوفير المتداولين فرصة اتخاذ صفقة في سوق الاسهم بجزء الثمن.

ابحث عن الارباح المحتملة في الأسواق الصاعدة والهابطة: مع السي اف دي، يبحث التجار للربح إما عن طريق الشراء (لونغ) أو عن طريق البيع (الشورط). وبهذه الطريقة، قد يحقق التجار الربح من كل من ارتفاع وهبوط الأسواق وأيضا من تقلبات التداول اليومية على المدى القصير.

تداول المنتجات المالية في مجموعة واسعة من الأسواق: عندما يكون منتج مالي معين جاذب، يبحث التجار عن فرصة للعمل عليه. يمكن للتجار الاستفادة من السي أف دي المستمدة من احدث المنتجات المالية من أجل تحقيق الربح من تحركات السوق. اشتر وبع السي أف دي في مؤشر فاينانشال تايمز 100 والذهب واليورو/ الدولار، وجميع الآخرين في نفس الوقت وكذلك على منصة تداول واحدة فقط.

إدارة المخاطر من خلال التنويع: بما أن هناك العديد من الأدوات المالية للتداول بها، يستخدم العديد من التجار السي اف دي للمساعدة في توسيع محافظهم الاستثمارية، واختيار تشكيلة واسعة من الأسواق المساعدة على تقليل تعرضهم للخطر عبر فئات مختلفة من الأصول.

تنفيذ فوري للصفقات في أي وقت تقريبا : بامكان المتداولون تنفيذ عمليات تداول السي اف دي على الفور في أكثر من 2900 سوق اسهم عالمي مختلف وعلى مدار اليوم، وخمسة أيام ونصف اليوم من كل أسبوع، مع فترات انقطاع لا يذكر.

تداول عقدك الاول في السي اف دي

دعونا نلقي نظرة متعمقة لكيفية عمل السي أف دي. على سبيل المثال، قمت بفتح حساب بقيمة 25000 جنيه إسترليني مع إي.أم.فايننشالز وكنت مهتم أيضا في تداول عقد سي اف دي لشركة تدعى شركة اي بي سي. وقد قامت شركة اي بي سي بانتاج هاتف محمول جديد وأصلي ممكن ان يقود الشركة الى ان تصبح الرائدة في السوق ويتسبب في ارتفاع سعر سهمها. ستتوقع أن تستفيد من هذه الفرصة. مثل أي تاجر ماهر ستاخذ قرار القيام بتحليل قليل أولاً.

علمت أن سهم اي بي سي كورب يجري تداوله عند 5 دولارات للسهم الواحد. لو كنت ستشتري 500 سهم من اسهم اي بي سي، سيكون عليك دفع 2500$.وفي الوقت نفسه، اكتشفت أن الحصة الفردية للسي أف دي التي تقوم على 500 سهم من اسهم اي بي سي تتطلب هامش معين أو تتطلب حد ادنى من الايداع لا يقل عن 10٪. وهذا يعني أن تكلفة السي إف دي ليست سوى 250 دولار.

إختيار الصفقة: عندما تتداول بالأسهم، تقوم بالمضاربة على موقع واحد فقط: هل من الممكن ان يرتفع سعر سهمك. مع السي أف دي، يمكنك ان تقرر:

صفقة شراء او “لونغ" هذا يعني أنك تدخل السوق على أمل بأن قيمة السهم المعين ( في هذه الحالة سهم اي بي سي ) سترتفع.

صفقة بيع او "شورط" هذا يعني انك تدخل السوق على أمل ان قيمة الحصة الفردية للسهم ستنخفض.

وبما انك تتوقع إرتفاع سعر السهم، ستختار صفقة شراء " لونغ " مع سي أف دي علي سهم أي بي سي. ولكن إن إكتشفت، قبل تنفيذ امر التداول، معلومة ما تجعلك تعتقد ان السعر سينخفض، قد تقرر صفقة بيع " شورط " مكان الشراء.

إستعمال الرافعة المالية: لنفترض أنّ سعر سهم أي بي سي تغير من 5 دولارات إلى 7.25 دولار للسهم الواحد. إذا كنت قد إشتريت 500 سهم، ستحصل على 2.25 دولار للسهم الواحد، مضروبة ب 500 أو 1125$ كربح. ولكن ماذا سيكون دخلك مع سي أف دي؟

مع تداول الاسهم كان عليك استخدام جزء كبير من راس مالك لشراء الأسهم، ولكن بما أنك إشتريت عقد السي أف دي مستخدما الرافعة، فبإمكانك الان السيطرة على جزء أكبر من العقد لجزء من قيمته الحقيقية. نسبة الرافعة في هذه الحالة هي 10:1. وعلى الرغم من انك دفعت مبلغ اولي قدره 250$، ما زلت تكسب قيمة الربح التي حققتها 1125$ قبل دفع العمولة. صفقتك مع ال سي أف دي في السوق كانت ستكون نفسها كما لوكنت قد إشتريت السهم -1125$. ولو مشى السهم بنفس النسبة، لكن بعكس مصلحتك، لكنت قد تكبدت خسارة 1125$.

الحصص الفردية: هذه هي أكثر أنواع السي أف دي التي تباع وتشترى. وكما رأيتم في المثال السابق، فالحصة الفردية في السي أف دي تمنحك فرصة التداول على انشطة سعر السهم من دون التكاليف العاديه والقيود المرتبطة عادةً بعملية شراء الأسهم.

مؤشرات الأسهم: وهي شبيهة بالحصص الفردية للسي أف دي، فمؤشرات الاسهم في سي أف دي تسمح للافراد بالمضاربة على تحركات سعر السهم لسوق الاسهم. مع هذا النوع من سي إف دي ، يتداول الفرد بجزء من السوق ( عادة بين 30 الى 500 سهم) وليس فقط بسهم.

السلع: عقد السي أف دي الذي يعتمد على السلع، يسمح للفرد بالإستفادة من تحركات السعر على القيمة المستقبلية للمعادن، مثل الذهب والنفط والفضة والبلاتين، أو غيرها من السلع، على سبيل المثال الكاكاو والسكر والقهوة.

السندات ونسب الفادة: تُعتبر السندات الحكومية من الأدوات المالية الآجلة الأكثر تداولا. أما نسب الفائدة الآجلة، فترتبط بقوة بالسندات الحكومية. ومع كليهما، يمكن للافراد الإستفادة من تقلبات السعر صعودا وهبوطا، والدخول بصفقة أو إغلاقها دون أي قيود على الجدول الزمني.

تبادل العملات (فوركس): مع عقد سي أف دي للفوركس، يمكن للمرء التداول ب 60 زوج عملات رئيسي أوغريب. وعلى عكس تداول الفوركس المعتاد، فالصفقة التي تأخذها مع سي أف دي، ستكون مستقلة عن التغييرات اليومية. فالصفقة تبقى مفتوحة على السعر الذي فتحت الصفقة عليه حتى اي مكسب او خسارة تقيد او تخصم لحسابك.

التضخم: عقود التضخم الاجلة في السي أف دي هي نتاج حصري وفريد من إي.أم.فايننشالز، تعطيك الفرصة لتسوغ معدلات التضخم على المدى القصير والمتوسط ولإدارة توقعاتك الخاصة فيما يخص التضخم.

الأسهم	مؤشرات الأسهم	السلع	السندات	نسب الفائدة	فوركس
أسترالية	الاسترالية	النفط الخام	اوروبا	اوروبا	60 زوج عملات
النمسا	الاوروبية	البلاتين	المملكة المتحدة	المملكة المتحدة
بلجيكا	هانج سنج	الذهب	اميركا	اميركا
فرنسا	نيكاي	فضة
المانيا	المملكة المتحدة	علامة عالية
ايطاليا	اميركا	النحاس
المانيا	المملكة المتحدة	علامة عالية
هولندا	النمسا	السكر
المانيا	المملكة المتحدة	علامة عالية
اسبانيا	كندا	البولاديوم
المانيا	المملكة المتحدة	علامة عالية
سويسرا	الصين	قهوة بريطانية
المانيا	المملكة المتحدة	علامة عالية
المملكة المتحدة	الهند	كاكاو بريطاني
اميركا	كوريا	غاز/ نفط بريطاني
المملكة المتحدة	الهند	كاكاو بريطاني
	المكسيك
	سيغافورا
	السويد

مصطلحات سي اف دي اساسية

مصطلح	تعريف
عقود فرق( سي أف دي)	إتفاق بين تاجر شرعي منظم، ومتداول مشتر للتعامل في الفرق بين سعر الإفتتاح والإغلاق لأداة مالية معيّنة.
حجم العقد	حجم العقد الذي يؤكد عليه من قبل التجار، يحدد اقل قيمة يمكن التداول بها. قد تختلف أحجام العقود استنادا على السوق الذي يجري التداول عليه والخطر المطوق للمتداول.
التنويع أو التشكيل	لاختيار مجموعة أوسع من الأسواق للتداول من أجل تقليل التعرض للمخاطرة المندمجة في اداة مالية معينة.
التوقف المضمون	وهو امر يحدد السعر الذي يجب اغلاق الصفقة عليه والخروج من السوق. وهذا قد يحتاج إلى تكلفة إضافية، لكنه درع يحميك من تقلبات السوق.
الرافعة	الرافعة تتيح للتاجر إمكانية السيطرة على عقد سي أف دي أكبر بجزء من قيمته الفعلية.
صفقة شراء	شراء عقد سي أف دي مع توقع بان السعر سيرتفع في القيمة.
متطلبات الهامش	مبلغ من المال، ينبغي دفعه لمزوِّد سي أف دي للحفاظ على صفقاتكم.
صفقة بيع	دخول السوق على موقع بيع توقعا لتحقيق الربح.
الفرق بين سعر العرض والطلب	الفرق بين سعر الشراء وسعر البيع لأداة مالية

انواع الاوامر المتوفرة

الطلب للدخول على سعر السوق:	التوقف المضمون:	طلب التوقف أو الخروج:	طلب وضع حد:	طلب الأم والطارىء:
وهو طلب للشراء أو للبيع على السعر الحالي للسوق. ويضمن هذا الطلب التنفيذ، وليس السعر. وهذا يعني بأن طلب الدخول على سعر السوق ممكن ان يُتفّذْ على سعر غير المقدم من قبل الزبون	ويضمن هذا الطلب التنفيذ على السعر المحدد من قِبلِك، لكنه يتطلب كلفة إضافية، وليس متاحاً لجميع الأسواق	ويُستعمل للخروج من او الدخول الى الأسواق على سعر معيّن. لكن تقلبات السوق لا تضمن التنفيذ والسعر. يشيع استخدام اوامر الوقف للخروج من الصفقات الخاسرة في محاولة للحد من المخاطر	وهذا النوع من الاوامر ينفِذْ الصفقة على سعر محدد أو افضل منه. يستعمل التجار عادة اوامر الحد في محاولة للحصول على الأرباح وللخروج من الصفقة. ولكن يمكن إستعماله ايضا للدخول في صفقة	وهذا النوع من الطلبات يخوّلك وضع طلب متاكمل لعملية تجارية، مع أسعار الدخول والخروج، بخطوة واحدة. ولن يتم تعبئة الطلبات الطارئة قبل تنفيذ الطلب الأم، مما يسمح للتاجر تحديد كل الطلبات فبل العملية التجارية، مثل الدخول، والخروج، والحد من الخطر، بالإعتماد على أسعار معيّنة للسوق. ويحدد طلب الأم والطارىء أحياناً كطلب أو سي أو، بحيث عندما بتم تعبئة طلبات طوارىء، تُلغى الطلبات الأخرى.